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微軟平息“AI發展過快”擔憂，英偉達股價狂飙13%
8月1日消息，美國當地時間周三，微軟與AMD積極表态表明，基於(yú)GPU的數十億美元AI服務器項目将持續推進，沒有放緩的迹象。受此影響，英偉達(dá)股價飙升13%。
微軟首席執行官薩蒂亞·納德拉（Satya Nadella）和首席财務官艾米·胡德（Amy Hood）在周二表示，公司計劃在來年進一步增加對基於(yú)英偉達的基礎(chǔ)設施的投資。
在第四财季，微軟的資本支出高達190億美元，其中約60%用於(yú)硬件購置。這家技術巨頭還表示，從其高成本的GPU服務器中獲得瞭(le)顯著的投資回報。
此前投資者擔心雲服務提供商之間的競争可能導緻英偉達的AI銷售增長放緩，微軟财報(bào)電話會議緩解瞭(le)這種情緒。
瑞銀分析師卡爾·凱爾斯特德（Karl Keirstead）在周三的一份報(bào)告中提到，微軟的資本支出遠超預期，達到瞭(le)190億美元，這可能鼓舞瞭(le)大多數英偉達和半導體行業的投資者。
英偉達(dá)是人工智能熱潮的主要受益者。自2022年11月ChatGPT發(fā)布以來，其股價已上漲超過500%，而在2024年已翻倍。
摩根士丹利分析師在周三的報(bào)告中将英偉達(dá)評爲“首選”，認爲包括競争動态、出口管制和供應鏈問題在内的擔憂最終将随時間消散。
摩根士丹利分析師約瑟夫·摩爾（Joseph Moore）稱：“市場對一些大規模數據中心的評價過於(yú)悲觀，但客戶明確(què)表示願意持續投入資源，開發多模态生成式人工智能。”
摩爾還強調，英偉達的芯片正在從上一代“Hopper”或H100系列過渡到新一代“Blackwell”，這可能會刺激更多銷售。摩爾稱(chēng)：“我們瞭(le)解到，客戶希望盡快部署GPU。盡管距離新一代Blackwell芯片上市僅剩幾周，但H100系列芯片的銷量依然強勁。因此，目前對支出的擔憂顯得有些過早。”
與此同時，AMD作爲英偉達在數據中心GPU市場(chǎng)的主要競争對手，在周二的報(bào)告中銷售和收益均超出預期。AMD向投資者表示，其GPU的需求依然強勁。
AMD首席執行官蘇姿豐（Lisa Su）預計，今年該公司的AI芯片銷售額将達到45億美元，較之前的預測(cè)增長(zhǎng)11%。
高盛分析師指出，微軟和AMD的數據與市場(chǎng)上一些投資者的擔憂形成對比，後者認爲一些雲服務提供商和大型科技公司在英偉達芯片和基礎(chǔ)設施建設上投資過多、擴張過快。
高盛分析師托斯亞·哈裏（Toshiya Hari）在周三報(bào)告中樂觀表示：“我們認爲，AMD在數據中心GPU業務的積極前景以及微軟關於(yú)2025财年資本支出将持續增加的評論，對英偉達而言無疑都是積極的信号。”
英偉達預計将在8月發布第二财季的财報(bào)，市場(chǎng)對其業績表現充滿期待。（小小）
